中國平安在港交所發(fa)(fa)布擬發(fa)(fa)行可(ke)轉(zhuan)(zhuan)換(huan)債券(quan)(quan)(quan)(quan)公(gong)告(gao)，于2025年6月(yue)3日(ri)（交易時間(jian)后），公(gong)司與(yu)經辦人簽署認購協(xie)議(yi)。根據認購協(xie)議(yi)，公(gong)司擬發(fa)(fa)行于2030年到期(qi)，債券(quan)(quan)(quan)(quan)本(ben)金總額為11,765,000,000港元的(de)零(ling)息H股可(ke)轉(zhuan)(zhuan)換(huan)債券(quan)(quan)(quan)(quan)，發(fa)(fa)行債券(quan)(quan)(quan)(quan)所得款(kuan)項凈額用(yong)(yong)于滿足集(ji)團未來(lai)以金融為核心的(de)業(ye)務(wu)發(fa)(fa)展(zhan)需求，用(yong)(yong)于補(bu)充集(ji)團的(de)資本(ben)需求；支持集(ji)團醫療(liao)、養老(lao)新戰略發(fa)(fa)展(zhan)的(de)業(ye)務(wu)需求；同時用(yong)(yong)作一般公(gong)司用(yong)(yong)途。

公告顯示，該(gai)可轉(zhuan)(zhuan)換債券的(de)初始(shi)轉(zhuan)(zhuan)換價(jia)(jia)為每股(gu)(gu)(gu)(gu)H股(gu)(gu)(gu)(gu)55.02港(gang)(gang)元(yuan)（可予(yu)調(diao)整），較H股(gu)(gu)(gu)(gu)于2025年6月(yue)3日(ri)在(zai)香港(gang)(gang)聯交所(suo)(suo)所(suo)(suo)報(bao)收(shou)市(shi)價(jia)(jia)每股(gu)(gu)(gu)(gu)46.45港(gang)(gang)元(yuan)溢價(jia)(jia)約18.45%。假(jia)設(she)債券按每股(gu)(gu)(gu)(gu)H股(gu)(gu)(gu)(gu)55.02港(gang)(gang)元(yuan)的(de)初始(shi)轉(zhuan)(zhuan)換價(jia)(jia)全部(bu)轉(zhuan)(zhuan)換且不再發行(xing)其他(ta)股(gu)(gu)(gu)(gu)份(fen)，則(ze)債券將可轉(zhuan)(zhuan)換為約213,831,334股(gu)(gu)(gu)(gu)轉(zhuan)(zhuan)換股(gu)(gu)(gu)(gu)份(fen)，約占中國平安于公告日(ri)期現(xian)有已發行(xing)H股(gu)(gu)(gu)(gu)的(de)2.87%及現(xian)有已發行(xing)總(zong)股(gu)(gu)(gu)(gu)本的(de)1.17%。

有(you)(you)業內人士表示(shi)，本次平安發行港元(yuan)(yuan)可(ke)轉債(zhai)，機(ji)會(hui)實屬(shu)難得。一方面(mian)可(ke)繼續(xu)保持戰略的(de)靈活(huo)性(xing)，支持金融(rong)主(zhu)業發展需(xu)求，進一步夯(hang)實公司的(de)綜(zong)合競(jing)爭(zheng)力(li)。另(ling)一方面(mian)，相較于(yu)去年的(de)美元(yuan)(yuan)可(ke)轉債(zhai)，票息為0，票面(mian)融(rong)資成本更低，發行后還可(ke)以靈活(huo)選(xuan)擇持有(you)(you)幣種。可(ke)轉債(zhai)股、債(zhai)屬(shu)性(xing)兼備，債(zhai)性(xing)更強、條款靈活(huo)，低成本融(rong)資有(you)(you)利(li)于(yu)公司增強持續(xu)盈(ying)利(li)能力(li)和抗風險(xian)能力(li)。

此前，平安(an)于2024年7月(yue)完成(cheng)35億美元可(ke)轉債(zhai)(zhai)(zhai)發行(xing)，當期可(ke)轉債(zhai)(zhai)(zhai)利率(lv)0.875%。瑞(rui)銀報告曾分析，平安(an)可(ke)轉債(zhai)(zhai)(zhai)的發行(xing)可(ke)以(yi)優化資本(ben)結構及多元化資金來源，市場(chang)并不意外(wai)。