每(mei)經記者｜趙雯琪    每(mei)經編(bian)輯(ji)｜劉雪梅    

湖南衡陽，工作(zuo)人員在分揀快(kuai)遞(di)包裹 圖片來源：新華社(she)圖片

2023開年之(zhi)戰，快(kuai)遞公司全體受挫。

近兩日，A股(gu)四家快(kuai)遞(di)公(gong)司發布了2023年1月份的月度(du)經營數(shu)據。受春節影(ying)響，四家公(gong)司業務量均有(you)下滑，通(tong)達系的降幅(fu)達到15%以上(shang)，順豐控股(gu)（SZ002352，股(gu)價55元，總市值2692.36億元）的快(kuai)遞(di)業務量下滑3.24%。

具(ju)體來看，圓(yuan)通(tong)速遞（SH600233，股價(jia)17.92元(yuan)(yuan)(yuan)，總市(shi)值(zhi)(zhi)616.69億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)）、申通(tong)快(kuai)遞（SZ002468，股價(jia)9.89元(yuan)(yuan)(yuan)，總市(shi)值(zhi)(zhi)151.40億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)）、韻(yun)達股份（SZ002120，股價(jia)12.72元(yuan)(yuan)(yuan)，總市(shi)值(zhi)(zhi)369.17億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)）1月快(kuai)遞產品收入分別(bie)為30.68億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)、21.72億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)、27.49億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)，同比(bi)分別(bie)下降(jiang)15.21%、15.33%、30.53%；而在(zai)業務(wu)(wu)量(liang)(liang)(liang)方面，四家公司(si)僅有圓(yuan)通(tong)業務(wu)(wu)量(liang)(liang)(liang)超(chao)過10億(yi)(yi)票，在(zai)去年大幅(fu)縮小(xiao)與韻(yun)達的業務(wu)(wu)量(liang)(liang)(liang)差距后，圓(yuan)通(tong)在(zai)今年首月就實(shi)現(xian)了業務(wu)(wu)量(liang)(liang)(liang)反超(chao)。

值(zhi)得(de)一提的(de)是，在(zai)四家公(gong)司中，韻(yun)達業(ye)務量(liang)、營收均下(xia)降超(chao)過(guo)30%，成為業(ye)績下(xia)滑最嚴重的(de)公(gong)司。而今年(nian)以來，韻(yun)達快遞因為用戶投訴、2022年(nian)利潤(run)下(xia)滑等問(wen)題屢(lv)陷(xian)危(wei)機，雖(sui)然官方(fang)對(dui)于市場(chang)傳言已有辟謠，但是從營收數據來看，韻(yun)達快遞依然“掉隊”趨勢明(ming)顯，也是經(jing)營業(ye)績發布后首個交(jiao)易日唯一股價下(xia)滑的(de)公(gong)司。

東方證(zheng)券研(yan)報(bao)分析稱，2023年，快遞總體(ti)進入分化期，部分公司將(jiang)從競爭(zheng)中突圍，但同(tong)時分化過程中或伴(ban)隨(sui)著各類(lei)形(xing)式的競爭(zheng)和(he)變(bian)動，其中的機會和(he)變(bian)化需(xu)要持續關注。

春節加劇用工荒

快遞公司開年業務量、收入普降

具體來看，圓通(tong)(tong)速遞1月(yue)快(kuai)遞產品(pin)收(shou)入(ru)30.68億元，同(tong)比(bi)下降(jiang)15.21%；業務(wu)(wu)量11.21億票，同(tong)比(bi)下降(jiang)15.64%；申通(tong)(tong)快(kuai)遞1月(yue)快(kuai)遞服(fu)務(wu)(wu)業務(wu)(wu)收(shou)入(ru)為21.72億元，同(tong)比(bi)下降(jiang)15.33%；業務(wu)(wu)量8.06億票，同(tong)比(bi)下降(jiang)18.49%；韻(yun)達股份1月(yue)快(kuai)遞服(fu)務(wu)(wu)業務(wu)(wu)收(shou)入(ru)27.49億元，同(tong)比(bi)下降(jiang)30.53%；業務(wu)(wu)量9.98億票，同(tong)比(bi)下降(jiang)33.99%。

順豐(feng)發(fa)布的公告顯示，1月份順豐(feng)營(ying)業(ye)(ye)收入210.85億(yi)元，同比下降16.04%。其中速運(yun)物流業(ye)(ye)務營(ying)業(ye)(ye)收入為163.24億(yi)元，同比下降5.53%，業(ye)(ye)務量為9.57億(yi)票(piao)，同比下降3.24%。

除了(le)快遞業(ye)(ye)務(wu)外，順豐(feng)供(gong)應(ying)鏈(lian)(lian)及(ji)國(guo)(guo)(guo)際(ji)(ji)業(ye)(ye)務(wu)也下降明顯。公告(gao)顯示(shi)，順豐(feng)1月(yue)份(fen)該業(ye)(ye)務(wu)營收下降39.22%至47.61億(yi)元(yuan)。順豐(feng)在公告(gao)中還(huan)指出，供(gong)應(ying)鏈(lian)(lian)及(ji)國(guo)(guo)(guo)際(ji)(ji)業(ye)(ye)務(wu)主要包括國(guo)(guo)(guo)際(ji)(ji)快遞、國(guo)(guo)(guo)際(ji)(ji)貨運(yun)及(ji)代理、供(gong)應(ying)鏈(lian)(lian)業(ye)(ye)務(wu)板(ban)塊，其中國(guo)(guo)(guo)際(ji)(ji)快遞業(ye)(ye)務(wu)2023年1月(yue)件量為(wei)0.059億(yi)票(piao)(不(bu)含嘉里物流聯網有限(xian)公司的海外本土快遞)，2022年1月(yue)件量為(wei)0.05億(yi)票(piao)。

不過從(cong)單票價(jia)格來看，“通(tong)(tong)達(da)系”依然(ran)保持穩步上漲(zhang)，圓通(tong)(tong)快遞(di)產(chan)品單票收(shou)(shou)入(ru)2.74元(yuan)(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長(chang)0.51%；申通(tong)(tong)快遞(di)服(fu)務(wu)單票收(shou)(shou)入(ru)為2.70元(yuan)(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長(chang)4.25%；韻(yun)達(da)快遞(di)服(fu)務(wu)單票收(shou)(shou)入(ru)2.75元(yuan)(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長(chang)4.96%。順豐單票收(shou)(shou)入(ru)為17.06元(yuan)(yuan)，同比(bi)(bi)下降2.35%，是幾家公司中唯一(yi)下調快遞(di)單票價(jia)格的公司。

一直以來，春節都(dou)會加劇快遞(di)(di)行業(ye)的(de)“用工(gong)荒”，這也(ye)成為今年1月快遞(di)(di)行業(ye)業(ye)務(wu)量(liang)和營收(shou)的(de)普遍下(xia)滑(hua)的(de)主要(yao)原因。有業(ye)內人士(shi)分(fen)析，今年因為疫情(qing)政策(ce)的(de)調(diao)整，多(duo)數快遞(di)(di)員選擇回家(jia)過(guo)(guo)年，雖然每家(jia)快遞(di)(di)公(gong)司(si)都(dou)推出“春節不打烊”活動，但是各網點快遞(di)(di)員的(de)流動率依然高于過(guo)(guo)于兩年。

而從業績快報上也(ye)可以看(kan)出，直營快遞再次體(ti)現出網點(dian)人(ren)員穩定(ding)的優(you)勢。華福(fu)證(zheng)券研報分析(xi)，需求修復(fu)及后疫情中，直營網絡更直接和(he)靈活的人(ren)員調配(pei)能力將更能保(bao)證(zheng)網絡穩定(ding)性，有(you)望(wang)在競爭中提(ti)升市占(zhan)率(lv)。

韻達接連陷入危機

快遞公司分化即將加劇

通達系公司中，相比于(yu)圓通和申通的進擊，韻達似乎正(zheng)在經歷一場危機。

作(zuo)為去年(nian)業績預告中唯一利潤下滑(hua)的公司，韻達今年(nian)1月的業績依然(ran)難以服(fu)眾，而其過去幾(ji)年(nian)保持的優(you)勢也大有(you)被(bei)圓(yuan)通反超之勢。

公(gong)開報(bao)道可見，韻達(da)財報(bao)數據(ju)顯示，從2020年到2021年，韻達(da)全(quan)網快遞員數量減少(shao)1.5萬人；2022年上半年，其(qi)網點及(ji)門店數量較2021年底減少(shao)2430個。與此同時，“韻達(da)送(song)貨(huo)慢”、“投訴(su)無(wu)果(guo)”等話題也一度登上微博熱(re)搜。

對(dui)此(ci)，韻達速遞官方微博發布(bu)澄清公告(gao)稱，“客服不受(shou)理(li)”“營收不盈利(li)”“公司要倒(dao)閉”等皆(jie)為不實之詞。“最近(jin)已(yi)(yi)采取積極的措施，目前這些網點積壓的快件絕大多數已(yi)(yi)得到及時(shi)清理(li)，近(jin)日(ri)將全部清理(li)完畢。”

快遞專家趙小敏(min)曾向《每日經(jing)濟新(xin)(xin)聞(wen)》記(ji)者分析，在與(yu)加盟(meng)制快遞公司的競爭中，韻(yun)達沒有(you)自身的優勢，應該跳出原有(you)的運營(ying)理念(nian)，采取一些新(xin)(xin)的戰略和行動。如果想(xiang)要(yao)重(zhong)新(xin)(xin)洗牌奪回(hui)市(shi)場(chang)陣地，可能(neng)需要(yao)借助一定外力(li)。

而對(dui)于今年的(de)(de)競爭趨勢，趙小敏認為，快遞(di)(di)與經濟(ji)(ji)的(de)(de)關(guan)聯度愈發密切，2023年全(quan)國經濟(ji)(ji)的(de)(de)復(fu)蘇(su)也會帶來(lai)快遞(di)(di)行(xing)業的(de)(de)新一(yi)輪競爭，由此也將(jiang)帶來(lai)電商(shang)快遞(di)(di)加速分(fen)化對(dui)快遞(di)(di)公司的(de)(de)應變能力和(he)綜合能力提出(chu)更高的(de)(de)要(yao)求。

國金(jin)證券研報顯示，伴隨全國多地優(you)化疫情(qing)防控措施，消費潛力釋(shi)放，將刺激快遞(di)業務量(liang)(liang)的強勁復(fu)蘇。價格戰監管持(chi)續，疊加資本開(kai)支(zhi)高峰或已過去，產能跟(gen)業務量(liang)(liang)更加匹配，盈利有(you)望(wang)持(chi)續釋(shi)放。

封面圖片來源(yuan)：每(mei)經記者 朱(zhu)萬平 攝(she)