每經編輯｜孫志(zhi)成 畢陸名    

港(gang)股又迎來(lai)一(yi)家世(shi)界500強企業。

9月17日，家電(dian)龍頭美的集團在香港聯(lian)合交易所主板掛牌上市（HK00300），開盤股價(jia)報59.2港元，上漲8%，隨后(hou)股價(jia)一度漲超9%，截至發稿，仍漲超8%。

根據最新披露信(xin)息，美的(de)集(ji)團(tuan)本次(ci)全球發售約5.66億股(gu)H股(gu)股(gu)份，香港公開(kai)發(fa)(fa)售(shou)(shou)2829.28萬股（占約(yue)5%），國(guo)際(ji)配(pei)售(shou)(shou)5.38億股（占約(yue)95%）。最終發(fa)(fa)售(shou)(shou)價為(wei)每股54.8港元(yuan)，全球發(fa)(fa)售(shou)(shou)凈籌306.68億港元(yuan)，成為(wei)近(jin)三年來香港資本市場最大(da)的上市籌資案。

招股(gu)書(shu)顯示，公司本次H股(gu)發(fa)行所募資金的20%將用于(yu)(yu)(yu)全(quan)球研發(fa)投(tou)入(ru)，35%用于(yu)(yu)(yu)智能制造(zao)體系及供應鏈管理升級的持續(xu)投(tou)入(ru)；35%用于(yu)(yu)(yu)完善全(quan)球分銷渠道和銷售網(wang)絡(luo)、提高自有品牌的海外銷售，10%用于(yu)(yu)(yu)運營資金及一般公司用途。

美的(de)集團已(yi)經宣布本次共引入(ru)18位基石投(tou)(tou)資者，包括中(zhong)遠海運、博(bo)裕資本、瑞銀資管、比亞迪、國調基金等，陣容相當(dang)豪(hao)華。且基石投(tou)(tou)資者合共認(ren)購比例高(gao)達37.25%。

按照融資(zi)金額計(ji)算，美的(de)集(ji)(ji)團本次(ci)H股(gu)(gu)發行融資(zi)金額，將大(da)幅超過茶百道(dao)，成(cheng)(cheng)為(wei)今年(nian)(nian)港股(gu)(gu)最(zui)大(da)IPO。同時，美的(de)集(ji)(ji)團H股(gu)(gu)融資(zi)金額也僅次(ci)于2021年(nian)(nian)的(de)快手和京東(dong)物流，成(cheng)(cheng)為(wei)近三年(nian)(nian)來港股(gu)(gu)最(zui)大(da)IPO。

在(zai)9月12日的(de)(de)投資(zi)者交流中，美的(de)(de)集團方(fang)面表(biao)示，港股IPO的(de)(de)發行定價是一(yi)個相(xiang)對復雜的(de)(de)過程，涉及(ji)多種(zhong)因素，包括但不限于公司的(de)(de)經(jing)營(ying)情況、市場環境、投資(zi)者的(de)(de)需(xu)求和預期等。

此外，美的(de)(de)集團(tuan)方面也提(ti)(ti)(ti)到，基石(shi)投(tou)資者的(de)(de)參(can)與可(ke)以為(wei)IPO提(ti)(ti)(ti)供一定程度的(de)(de)價(jia)(jia)格(ge)支持(chi)。他們的(de)(de)認購意向和價(jia)(jia)格(ge)區間可(ke)以為(wei)最(zui)終定價(jia)(jia)提(ti)(ti)(ti)供參(can)考。根據美的(de)(de)集團(tuan)港股最(zui)新公(gong)(gong)告(gao)，在(zai)行使超(chao)額(e)(e)(e)配(pei)售(shou)選擇權前的(de)(de)公(gong)(gong)開發售(shou)部分獲得5.31倍超(chao)額(e)(e)(e)認購，國際配(pei)售(shou)部分獲得8.06倍超(chao)額(e)(e)(e)認購。

美的集團(tuan)此前(qian)于(yu)2013年9月18日在(zai)A股上市。

美的(de)集(ji)團半(ban)(ban)年(nian)報(bao)顯示(shi)，今年(nian)上半(ban)(ban)年(nian)，公(gong)司(si)堅定經營(ying)(ying)思路(lu)，堅定貫徹“全(quan)價值(zhi)鏈運營(ying)(ying)提效，結構(gou)性(xing)增(zeng)(zeng)(zeng)長(chang)(chang)升級”的(de)年(nian)度(du)經營(ying)(ying)原則(ze)，持續聚焦核心業(ye)務和產品，尤其是海外(wai)業(ye)務發展成(cheng)效顯著，公(gong)司(si)整體(ti)規模得到進一(yi)步增(zeng)(zeng)(zeng)長(chang)(chang)，盈利能力(li)與(yu)現金(jin)流等核心指標進一(yi)步改善，展現了美的(de)經營(ying)(ying)韌性(xing)與(yu)高質量增(zeng)(zeng)(zeng)長(chang)(chang)的(de)長(chang)(chang)期態(tai)勢。上半(ban)(ban)年(nian)，公(gong)司(si)營(ying)(ying)業(ye)總(zong)收入2181億元(yuan)，同(tong)比(bi)增(zeng)(zeng)(zeng)長(chang)(chang)10%；實現歸屬于母公(gong)司(si)的(de)凈利潤(run)208億元(yuan)，同(tong)比(bi)增(zeng)(zeng)(zeng)長(chang)(chang)14%。

美的集(ji)團表示，展望未來，將(jiang)持(chi)(chi)續(xu)圍繞(rao)“科技領先、用戶直達、數智驅動、全球突(tu)破”四大戰略主軸(zhou)向前邁進。“我們的目標是持(chi)(chi)續(xu)發展商業及(ji)工業解決方案業務(wu)，將(jiang)其打造為我們增長的重要引擎，同時堅(jian)定地(di)致力于(yu)智能家居業務(wu)的持(chi)(chi)續(xu)拓展。”

國(guo)聯(lian)證券研報(bao)指出，對于(yu)美的而(er)言，H股(gu)上市意義多在(zai)募資之外，是2020年以來“全球突破”戰略主(zhu)軸的延(yan)伸，為海(hai)外股(gu)權(quan)激(ji)勵(li)及收并購提供運(yun)作平臺的同時，完善境外投資通道與資本結構(gou)。

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編輯|||孫志成 畢陸名(ming) 杜波

校對|段煉

封面圖自(zi)每經(jing)記者 郭榮(rong)村 攝(she)

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