每經AI快訊，記者獲悉，中國證券(quan)業協會合規管理與廉(lian)潔從業專業委(wei)員會近日就《證券(quan)公司信息隔離墻(qiang)制度指引(yin)》實施情況開展了調(diao)(diao)研(yan)。調(diao)(diao)研(yan)發現，部分券(quan)商在名單(dan)管理和跨墻(qiang)管理方面存在一(yi)定(ding)問題。

在名(ming)(ming)單(dan)(dan)管(guan)理(li)方面，少數券商將(jiang)限制(zhi)名(ming)(ming)單(dan)(dan)的(de)(de)入(ru)單(dan)(dan)時點(dian)(dian)提前(qian)至(zhi)通(tong)過(guo)立項(xiang)之(zhi)日(ri)、簽訂保密協議或進場開展工作孰早的(de)(de)時點(dian)(dian)（即觀察名(ming)(ming)單(dan)(dan)要求），這種做法看似限制(zhi)名(ming)(ming)單(dan)(dan)的(de)(de)管(guan)理(li)執行標準更嚴格(ge)，但(dan)因為(wei)限制(zhi)名(ming)(ming)單(dan)(dan)并(bing)非(fei)保密名(ming)(ming)單(dan)(dan)，入(ru)單(dan)(dan)時點(dian)(dian)過(guo)度前(qian)移，可能導致(zhi)內幕信息的(de)(de)泄漏和不當流(liu)動。

少數券商(shang)仍自(zi)行設(she)置了對于(yu)已(yi)持(chi)有(you)自(zi)營股票的(de)賣出(chu)窗口期，對于(yu)在(zai)入限(xian)(xian)制(zhi)名單(dan)前(qian)已(yi)持(chi)有(you)的(de)證(zheng)券，允許(xu)在(zai)特定條件下（如入單(dan)后數天內）賣出(chu)，還有(you)個別券商(shang)對入限(xian)(xian)制(zhi)名單(dan)前(qian)已(yi)持(chi)有(you)的(de)證(zheng)券不限(xian)(xian)制(zhi)賣出(chu)。

有券(quan)商僅將相應股票(piao)列入限(xian)制(zhi)名單(dan)，并(bing)未限(xian)制(zhi)相應的(de)(de)可轉(zhuan)債、可交(jiao)債，多數公(gong)(gong)司未對相關公(gong)(gong)司的(de)(de)企業債、公(gong)(gong)司債或其(qi)它不具有股票(piao)衍生品(pin)性質(zhi)的(de)(de)債券(quan)類證券(quan)進行限(xian)制(zhi)。

此外(wai)，還有券商在名(ming)單(dan)管理適用子公司的方式是否有效有待研究。

在(zai)(zai)跨(kua)墻(qiang)(qiang)管理方面，個別券商(shang)在(zai)(zai)出具投價報告時，以分析師(shi)僅在(zai)(zai)投價報告上簽(qian)字(zi)并未實際接觸敏感信(xin)息為由(you)，“署名(ming)分析師(shi)”未履行跨(kua)墻(qiang)(qiang)手續；少數(shu)券商(shang)跨(kua)墻(qiang)(qiang)人員履行跨(kua)墻(qiang)(qiang)手續不及時或不完整。（中(zhong)證報）