每經(jing)編輯｜程鵬    

備(bei)受(shou)各界關注的個(ge)人(ren)養老金稅收優惠(hui)力度確定了(le)。

據新聞聯播27日晚間消息，國(guo)務(wu)院(yuan)總理(li)李克強26日主持召開國(guo)務(wu)院(yuan)常務(wu)會議，會議指(zhi)出發展政策支持、商(shang)業化運(yun)營(ying)的個人(ren)養老金(jin)，有利于更好滿足群眾需(xu)求、提升保障水(shui)平。會議決定，對政策(ce)支持、商(shang)業化運(yun)營(ying)的個人(ren)養老金(jin)實(shi)行個人(ren)所得(de)稅(shui)優惠：對繳費者按每年12000元的限額予以稅前扣除，投資收益暫不征稅，領取收入實際稅負由7.5%降為3%。

自今年4月份國務(wu)院辦公廳發(fa)布《關于推(tui)動個人養(yang)老金發(fa)展的意見》以來，個人養(yang)老金賬戶成為熱(re)門話題。近(jin)日還有媒體報道，部分(fen)國有銀(yin)行已面向(xiang)首批(pi)小(xiao)部分(fen)客(ke)群內測個人養(yang)老金賬戶，并上線個人養(yang)老金功能。

 

實際稅負由7.5%降為(wei)3% 專家(jia)：優惠力度很大(da)

據澎湃(pai)新聞27日報道，湖南大學風險管理與保險精算研究(jiu)所所長張(zhang)琳在接受記者采訪時(shi)表示，繳費者領(ling)取時(shi)的(de)(de)實際稅負(fu)從7.5%降(jiang)到(dao)3%，這(zhe)(zhe)個(ge)很可觀，這(zhe)(zhe)對未(wei)來養老方面的(de)(de)負(fu)擔會減輕很多(duo)，而(er)且給(gei)予(yu)了很多(duo)的(de)(de)優惠，這(zhe)(zhe)一點還是(shi)挺不錯的(de)(de)。

中國(guo)人民(min)大學財政金融(rong)學院教授石曉軍也向(xiang)記者(zhe)表(biao)示(shi)，這次的稅收優惠力度還是蠻大的，因為3%相當于是工資范圍在5000至8000元的個稅稅率。個人養老金制度(du)需要(yao)不斷探索、完善的(de)過(guo)程(cheng)，稅收(shou)的(de)優惠力度(du)如(ru)何也是近段(duan)時間學界和業界關(guan)注度(du)最高的(de)一(yi)個方面(mian)，對(dui)領(ling)取收(shou)入實際稅負(fu)的(de)大幅降(jiang)低，對(dui)個人養老金的(de)發(fa)展(zhan)首先(xian)會是一(yi)個很有力的(de)激勵。

今年4月，國務院辦公廳發布(bu)的(de)《關于推動(dong)個人(ren)(ren)養老(lao)(lao)金發展(zhan)的(de)意見(jian)》（下稱(cheng)《意見(jian)》）明確，在中國境內(nei)參加(jia)(jia)城鎮職工基(ji)(ji)本(ben)養老(lao)(lao)保險或(huo)者(zhe)城鄉(xiang)居民基(ji)(ji)本(ben)養老(lao)(lao)保險的(de)勞(lao)動(dong)者(zhe)，可以參加(jia)(jia)個人(ren)(ren)養老(lao)(lao)金制度(du)。個人(ren)(ren)養老(lao)(lao)金實行個人(ren)(ren)賬戶制度(du)，繳費完(wan)全(quan)由參加(jia)(jia)人(ren)(ren)個人(ren)(ren)承擔，實行完(wan)全(quan)積累。

簡單(dan)來(lai)說，既參加社保又參加了個人養老金制度的人，在將來達到退休年齡后，可以同時領取社保的退休金和個人養老金。

值(zhi)得注意的是，此前(qian)推出的稅延養(yang)(yang)老(lao)險(xian)試點(dian)政策規定，投保繳費稅前(qian)扣除限(xian)額(e)按月收入的6%和1000元（或年收入的6%和1.2萬(wan)元）孰低確(que)定，繳費期間(jian)資收益暫不(bu)征稅，領(ling)取時再繳納相當于(yu)7.5%的稅款。但就各界(jie)人士的反饋來看，稅延養(yang)(yang)老(lao)險(xian)的優惠力度依然不(bu)夠。

據了解(jie)，中(zhong)國多層次養老保險體系主要包括三個方面，也就是通(tong)常所說的(de)“三支柱(zhu)”。第一支柱(zhu)(zhu)是基(ji)本養老(lao)保險，是主體部分，第二支柱(zhu)(zhu)也就(jiu)是企業年金和職業年金，加上第三支柱(zhu)(zhu)個(ge)(ge)人養老(lao)金和其他個(ge)(ge)人商業養老(lao)金融(rong)業務，是對第一支柱(zhu)(zhu)的有效補充。

個(ge)人(ren)養(yang)老(lao)金制(zhi)度的(de)(de)推進實施(shi)，是滿足人(ren)民群眾多層次多樣化養(yang)老(lao)保險(xian)需求(qiu)的(de)(de)必然要求(qiu)，也是促(cu)進社會保障事(shi)業(ye)高質量發展、可持續發展的(de)(de)重要舉措。

參加個人養老(lao)金要(yao)開兩個賬(zhang)戶

國務院(yuan)新聞(wen)辦公室今年4月25日舉(ju)行國務院(yuan)政策(ce)例(li)行吹風會，介紹(shao)有關情況。

在此次吹風(feng)會(hui)上，人(ren)(ren)力資源和社(she)會(hui)保障(zhang)部養老保險司(si)司(si)長(chang)聶(nie)明(ming)雋介紹，個人(ren)(ren)養老金(jin)制(zhi)度的最大特點是個人(ren)(ren)自愿參(can)加，為了方便參(can)加人(ren)(ren)輕易熟悉政策、輕松上手操作，在政策制(zhi)定過(guo)程中特別(bie)注重參(can)加的便捷性和實效性。

聶明雋(jun)在回答記(ji)者(zhe)有關提(ti)問時介紹，個人(ren)養(yang)老金制度具有較強的便捷性和(he)實效性。

具(ju)體(ti)來看，一(yi)是(shi)參(can)加的(de)(de)條(tiao)件比較簡(jian)單(dan)。目前參(can)加基本(ben)養老(lao)保(bao)險的(de)(de)在職(zhi)人員(yuan)不論(lun)是(shi)什么樣的(de)(de)就業形態，即不論(lun)是(shi)單(dan)位就業人員(yuan)還是(shi)靈活就業人員(yuan)，不受就業地域、戶籍限(xian)制，只要個(ge)人自愿都可以公平參(can)加這個(ge)制度，跨省(sheng)跨地域流動時，個(ge)人的(de)(de)權益都不受影響。

二是參與的方式比較靈活。在(zai)參與程度上，參(can)加人自(zi)主決定是(shi)全程參(can)加還是(shi)部分年度參(can)加，在繳(jiao)費(fei)額和繳(jiao)費(fei)方式上，起步階段只要不超過年(nian)度繳(jiao)費(fei)上限1.2萬元，參加(jia)人可以自主決定繳(jiao)多少，本年度(du)內既可以(yi)一次(ci)性繳(jiao)也可以(yi)分次(ci)繳(jiao)。

三是(shi)開(kai)戶(hu)(hu)比較簡便(bian)。按(an)照(zhao)制(zhi)度設計(ji)，參(can)(can)加個(ge)人(ren)(ren)養老(lao)金需要開(kai)設兩(liang)個(ge)賬戶(hu)(hu)：一個(ge)是(shi)在(zai)(zai)信息平臺(tai)(tai)建立個(ge)人(ren)(ren)養老(lao)金賬戶(hu)(hu)，用于(yu)(yu)信息記(ji)錄(lu)、查(cha)詢(xun)和服務(wu)等(deng)；另一個(ge)是(shi)在(zai)(zai)銀(yin)行(xing)開(kai)立或者指定的個(ge)人(ren)(ren)養老(lao)金資金賬戶(hu)(hu)，用于(yu)(yu)繳費、購買產品(pin)、歸集收益等(deng)。這兩(liang)個(ge)賬戶(hu)(hu)是(shi)相互唯一對應的，參(can)(can)加人(ren)(ren)可(ke)以(yi)分別在(zai)(zai)國(guo)家(jia)社會保(bao)險公共服務(wu)平臺(tai)(tai)、全國(guo)人(ren)(ren)社政務(wu)服務(wu)平臺(tai)(tai)、電(dian)子社保(bao)卡(ka)、“掌(zhang)上12333”、商業(ye)銀(yin)行(xing)等(deng)多個(ge)渠(qu)道開(kai)設。

四是投資比(bi)較便捷(jie)。參加人可(ke)以根據不同偏好，自主選擇(ze)銀行理財、儲蓄存(cun)款(kuan)、商(shang)業養老保險(xian)、公募基金等，還可以短期中期長期的組合，這些操作(zuo)都(dou)可以在(zai)資金(jin)賬戶中完成(cheng)，不需要跑多個部門和(he)機構。

五是領(ling)取方(fang)式比(bi)較(jiao)靈(ling)活。參(can)加人(ren)達到領(ling)取條件(jian)時，可以(yi)選擇按月、分次或者一(yi)次性領(ling)取，商業銀行(xing)根(gen)據個(ge)人選擇的方式(shi)，把個(ge)人賬(zhang)戶(hu)資(zi)金(jin)轉入到參加(jia)人的個(ge)人社會保障(zhang)卡銀行(xing)賬(zhang)戶(hu)。特殊情形(xing)下，比如完全(quan)喪失勞動能力(li)、出(chu)國出(chu)境定居等(deng)，也都可以領取。

中國(guo)社(she)(she)科院世界社(she)(she)保(bao)研究中心秘書長房連(lian)泉(quan)接受《每日經濟新聞》記者采(cai)訪時分析，從政策(ce)有關表(biao)述看，目前的個(ge)人(ren)養老(lao)金(jin)制度以個(ge)人(ren)賬戶為(wei)基礎(chu)，不受過去參保(bao)手續的限制，不涉及參保(bao)關系(xi)、單位(wei)管理等環節，靈活(huo)性更強，也具有便(bian)捷性。

個人養老金賬戶將鎖定到退休

對于(yu)個人(ren)養老金制度建設，目前(qian)各相(xiang)關部門(men)進行了哪(na)些(xie)準備？

對此，銀(yin)保(bao)監會(hui)人身保(bao)險監管部負責(ze)人王宏鶴在吹風(feng)會(hui)上回應稱，銀(yin)保(bao)監會(hui)正積極推動銀(yin)行保(bao)險機構做好個人養老金相(xiang)關業務準備。

“個人(ren)養老(lao)金(jin)賬戶鎖定到退(tui)休，目的是使個人(ren)投入的資(zi)金(jin)真正用于(yu)養老(lao)保障。我們將鼓勵金融機構推出(chu)更多有利于(yu)養(yang)老金穩健(jian)增值的產品，探(tan)索(suo)通過長期投資(zi)、價(jia)值投資(zi)為參與(yu)人提供合理回報。”

王宏(hong)鶴強調，與此同時，監管部(bu)門將加強對個人(ren)養老金相(xiang)關金融業(ye)務的(de)監管，嚴(yan)厲打擊違規行為，切實(shi)維護(hu)消費者合法(fa)權益，確保國家惠民(min)政策落(luo)到(dao)實(shi)處，逐步構建更加公平可持續的(de)養老體系，增(zeng)強廣大(da)人(ren)民(min)群(qun)眾的(de)獲得感、幸福感、安全感。

證(zheng)監會證(zheng)券基金(jin)(jin)機構(gou)監管部負責人林曉(xiao)征(zheng)在吹風會上(shang)表示，證(zheng)監會將持續推動(dong)公募(mu)基金(jin)(jin)行(xing)業提升養老金(jin)(jin)融服務能力。

“公(gong)募基(ji)金(jin)作為(wei)普惠金(jin)融(rong)產品，具有組合投(tou)(tou)資(zi)、獨立托(tuo)管、公(gong)開(kai)透明(ming)、銷售規范等特點，經過(guo)這20多年的(de)發展(zhan)，公(gong)募基(ji)金(jin)現在的(de)規模已經超(chao)過(guo)25萬(wan)億(yi)元，服務5.4億(yi)個(ge)人投(tou)(tou)資(zi)者。”

林(lin)曉征(zheng)表示，公(gong)(gong)募基金(jin)公(gong)(gong)司(si)為受托(tuo)管理各類養老金(jin)的(de)規模也已(yi)經(jing)(jing)達(da)到4萬億(yi)元，占我(wo)國養老金(jin)委托(tuo)投資規模的(de)比例達(da)到50%。整個基金(jin)行業在投研風控、產品布局、人才隊伍(wu)建設、信(xin)息系(xi)統等(deng)方面已(yi)經(jing)(jing)積累了比較豐富的(de)經(jing)(jing)驗(yan)。

工(gong)行正式接入養老理財管(guan)理系統(tong)

個人(ren)(ren)養老金制度落地后(hou)，多家(jia)銀行迅速開展(zhan)(zhan)了(le)對個人(ren)(ren)養老金賬(zhang)戶(hu)管理制度建設、系統(tong)建設等(deng)工作(zuo)的部署。而現在(zai)(zai)，這項鏈接(jie)多個專業(ye)管理人(ren)(ren)、多只養老金融產品(pin)，堪稱個人(ren)(ren)養老第三支柱“新基(ji)建”的賬(zhang)戶(hu)工程(cheng)，正在(zai)(zai)迎來最新進展(zhan)(zhan)。

據中(zhong)國(guo)證券報9月27日(ri)報道(dao)，從銀行業理財登(deng)記托(tuo)管中(zhong)心獲悉，9月26日(ri)，工商銀行作為首家銷售機構正式接入養老理財管理系統（一期）并將于近期開展預售登記等相關業務。 

 

根據(ju)《銀行(xing)業理(li)(li)財(cai)(cai)登記(ji)托管中心關于養老(lao)理(li)(li)財(cai)(cai)管理(li)(li)系(xi)統(tong)(tong)(tong)（一(yi)期）上線(xian)有關事(shi)項的(de)通(tong)(tong)知(zhi)》要(yao)求(qiu)，試點理(li)(li)財(cai)(cai)公(gong)司及銷售機(ji)構應通(tong)(tong)過中央(yang)數據(ju)交換平(ping)臺完(wan)成養老(lao)理(li)(li)財(cai)(cai)預(yu)售登記(ji)信息報送以及投資者理(li)(li)財(cai)(cai)登記(ji)賬戶建(jian)立(li)等(deng)工作要(yao)求(qiu)。通(tong)(tong)知(zhi)發布以來，各理(li)(li)財(cai)(cai)公(gong)司及母行(xing)積極(ji)開展相關工作，與銀行(xing)業理(li)(li)財(cai)(cai)登記(ji)托管中心有限公(gong)司就系(xi)統(tong)(tong)(tong)聯測及接入進行(xing)了密(mi)切溝通(tong)(tong)。截至(zhi)目(mu)前(qian)，除工商銀行(xing)已完(wan)成系(xi)統(tong)(tong)(tong)上線(xian)外，多家(jia)機(ji)構均已進入系(xi)統(tong)(tong)(tong)聯測階段，預(yu)計(ji)將于近期陸(lu)續實現系(xi)統(tong)(tong)(tong)上線(xian)。

事實上，近期已有國有大行開始內測首批個人養老金賬戶，多家銀行上線“個人養老金”專區。

據(ju)券(quan)中社9月15日報道，記者(zhe)獲悉，已(yi)有試點國有大(da)行(xing)面向首批小部分客(ke)(ke)群內測個(ge)(ge)人養(yang)(yang)老(lao)金賬(zhang)戶，相關客(ke)(ke)戶已(yi)能在該行(xing)的手機銀行(xing)APP上看到“個(ge)(ge)人養(yang)(yang)老(lao)金”專(zhuan)區，該專(zhuan)區顯示“您尚未簽約個(ge)(ge)人養(yang)(yang)老(lao)金賬(zhang)戶”，并且設置了“去簽約”按鍵(jian)。

“我們行的個人(ren)養老(lao)金系(xi)統(tong)是(shi)托管部(bu)在(zai)牽頭(tou)，會(hui)給每個個人(ren)客戶(hu)開立(li)一個專用(yong)賬(zhang)戶(hu)（或二類戶(hu)），承(cheng)接理財(cai)、基(ji)金、保險(xian)等產品。由于涉及部(bu)門太多，而且(qie)配套(tao)政策(ce)還未出(chu)齊(qi)，具體系(xi)統(tong)搭建還在(zai)進程中(zhong)”，一位(wei)國(guo)有(you)大行的內(nei)部(bu)人(ren)士告訴記者(zhe)。

此外，僅記者粗略查閱統計(ji)，中信銀行、興業銀行、招商銀行等也已上線(xian)了“個人養老(lao)金”專區(qu)，但均(jun)只(zhi)是關(guan)于養老(lao)第三(san)支柱(zhu)的宣傳展示頁(ye)。

另(ling)據北京商報9月(yue)19日報道，記者從招(zhao)商銀(yin)行客服人員處獲悉，目前手機銀(yin)行App中的個人養老金功(gong)能尚未開通，僅(jin)是預約(yue)提醒，用(yong)戶(hu)訂閱(yue)后，業務正(zheng)式開放會通過App進(jin)行提示(shi)。

在光大(da)銀(yin)行金融市場(chang)部分析(xi)師周茂華(hua)看來，由于(yu)個人養老金業務(wu)涉及客戶(hu)生命周期金融服務(wu)，例(li)如涉及養老資金繳存、金融產(chan)品投資、資金領取等，銀(yin)行通過推出(chu)預約抽紅包活(huo)動，主要是為了吸引客戶(hu)開戶(hu)、拓展業務(wu)。

除招商銀(yin)行外，中信銀(yin)行、興業銀(yin)行手機(ji)銀(yin)行App也上線個人養老金相(xiang)關專區，不過目前均處于(yu)宣傳展示階段，尚不具備簽約功能。

具體來(lai)看，中(zhong)信銀(yin)行推出“幸福(fu)+”養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)賬(zhang)本(ben)，該專區(qu)內涵蓋(gai)了電子社保(bao)卡(ka)、企業(ye)年(nian)金、個人(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金等功能，個人(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金功能界面顯示(shi)，“即將推出、敬請期待(dai)”；興業(ye)銀(yin)行養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金融“安愉人(ren)生”專區(qu)也(ye)上線了養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)第三(san)支(zhi)柱（即個人(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金）板(ban)塊，但尚未開通(tong)服務。另(ling)外，平(ping)安銀(yin)行在平(ping)安口袋銀(yin)行App中(zhong)設置(zhi)了養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)專區(qu)，不過，目前僅提供用戶個人(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金測算(suan)及養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)保(bao)險、基(ji)金等業(ye)務介紹(shao)。

談及各(ge)家銀(yin)行(xing)紛紛預熱(re)個(ge)人養老(lao)金的原因(yin)，在融360數字科技研究院分析(xi)師劉銀(yin)平認(ren)為，個(ge)人養老(lao)金賬戶具(ju)有唯一(yi)性，銀(yin)行(xing)搶先推(tui)出相(xiang)關(guan)功能頁(ye)面，是(shi)為了吸引投資者開(kai)立個(ge)人養老(lao)金賬戶，有利于今后的金融產(chan)品(pin)銷售。

編輯|程鵬 杜恒峰

校對|段煉

每(mei)日經濟新聞(wen)綜合自央視新聞(wen)（新聞(wen)聯(lian)播(bo)）、每(mei)經app（記者：李可愚）、澎湃(pai)新聞(wen)、券中(zhong)社(she)、北京商(shang)報、中(zhong)國證券報

封面圖片來源：攝圖網-501139842