每(mei)經(jing)記者｜黃小聰    每(mei)經(jing)編(bian)輯(ji)｜趙云(yun)    

2023年收官后，養老目標基金的相關數據也紛紛揭曉(xiao)。

《每日經濟新聞》記者注(zhu)意到，多數養老(lao)目標基金(jin)在2023年都出現了凈值回撤，另有6只基金(jin)在2023年進行了分紅。

此(ci)外，近(jin)日個人(ren)養老金(jin)保險產(chan)品又(you)有增(zeng)加(jia)，由此(ci)前的106只增(zeng)加(jia)到(dao)了(le)111只。

1、2023年共有6只養老目標基金分紅

回顧(gu)2023年，A股(gu)權(quan)益市(shi)場表現不佳，不少養(yang)老目標基金出現了比較明(ming)顯的凈值(zhi)回撤。

不過由于(yu)合(he)同約定等原因，即使市場處于(yu)相對低位，一些(xie)養老目(mu)標基金在2023年末(mo)還是進行了(le)分紅。Wind數據顯(xian)示，2023年共有6只養老目(mu)標基金（A\Y份額合(he)并計算）分紅。

2、個人養老金保險產品增至111只

近日(ri)，中國銀保信網站顯示，個人養老金保險產品由此前的106只增加到了(le)111只。

3、中國人壽：第三支柱個人養老金累計出單超10萬件

近日，中國人壽(shou)發(fa)布信息稱(cheng)，數據顯示(shi)，截(jie)至2023年末，中國人壽(shou)積累養(yang)老(lao)(lao)險(xian)(xian)準備金約1.8萬億元。集團旗下壽(shou)險(xian)(xian)公司已(yi)形成包括年金、終身壽(shou)險(xian)(xian)、個(ge)人養(yang)老(lao)(lao)金、商(shang)業專屬(shu)養(yang)老(lao)(lao)產品(pin)等在(zai)內的(de)全養(yang)老(lao)(lao)產品(pin)體系。

在(zai)個人養老(lao)金方面(mian)，中(zhong)(zhong)國人壽壽險(xian)公司(si)作為首(shou)批參(can)與試點機構，目前已累計出單超(chao)10萬(wan)件。此外，中(zhong)(zhong)國人壽養老(lao)險(xian)公司(si)實現商業養老(lao)金行業首(shou)發，截至2023年末(mo)存(cun)量規模達79億元，有效賬戶(hu)數超(chao)34萬(wan)戶(hu)。

4、產品解析

本期的產品解析，帶大(da)家了解一下(xia)易(yi)方達(da)匯康穩健養(yang)老一年持有(you)混合（FOF）Y，該產品成立于(yu)2022年11月17日，基(ji)金經理為張浩(hao)然。

在(zai)來到易方(fang)達之前，張(zhang)浩然(ran)曾在(zai)保(bao)險機(ji)構有過(guo)從(cong)業經歷，2020年4月開始管理易方(fang)達旗下的(de)FOF產(chan)品(pin)，不過(guo)目(mu)前管理的(de)產(chan)品(pin)中僅有這一(yi)只為(wei)養(yang)老目(mu)標基金，其余均為(wei)非養(yang)老類別(bie)的(de)FOF產(chan)品(pin)。

從產品名(ming)稱可以(yi)看出，這(zhe)是一只(zhi)目標風險型基金(jin)，根據合同約(yue)定(ding)，該基金(jin)權(quan)益類資產的戰略資產配(pei)置(zhi)(zhi)比(bi)例為(wei)25%，權(quan)益類資產配(pei)置(zhi)(zhi)比(bi)例可上浮不(bu)超過(guo)5%，下浮不(bu)超過(guo)10%。可以(yi)看出，權(quan)益倉(cang)位的占(zhan)比(bi)并不(bu)算高，持有期的設置(zhi)(zhi)也相對(dui)較短(duan)，僅有一年。

而從截至2023年3季度末的(de)(de)持倉來(lai)看，該基金(jin)沒有直接持有股票，9成以上(shang)的(de)(de)倉位(wei)全部是基金(jin)投資，具體到(dao)重倉產(chan)品方面，可以發現全都是易方達(da)旗下的(de)(de)基金(jin)，而從過往多(duo)個(ge)季度來(lai)看，也存在類似的(de)(de)情況，顯然這更像是一只內部FOF。

此外，從重倉(cang)的這(zhe)些(xie)基金(jin)(jin)類型(xing)還可以(yi)(yi)發現，多數是以(yi)(yi)債券型(xing)基金(jin)(jin)為主，其中(zhong)易方達投資級信用(yong)債C、易方達信用(yong)債C的占凈值比(bi)均超(chao)過9%，其余基金(jin)(jin)的單只倉(cang)位占比(bi)大多集(ji)中(zhong)在3%-5%之(zhi)間，前十大基金(jin)(jin)的整體持倉(cang)占比(bi)超(chao)過56%，集(ji)中(zhong)度相對較高。

由(you)于整體權益(yi)倉位低，因此自(zi)成立以(yi)來(lai)(lai)，該基金的業績(ji)(ji)未(wei)出現大(da)幅(fu)回撤(che)，截至(zhi)2024年1月5日，自(zi)成立以(yi)來(lai)(lai)的回報為-0.81%，不(bu)過由(you)于2023年債券市場表現較(jiao)好，因此這樣(yang)的業績(ji)(ji)表現也并不(bu)突出。

總的來(lai)說(shuo)，這(zhe)是一只風險(xian)等級(ji)類似于(yu)股債大致在二八(ba)配(pei)比(bi)(bi)的固收(shou)+產品，主(zhu)要的配(pei)置(zhi)以(yi)易(yi)方(fang)達旗(qi)下的基金為(wei)主(zhu)，相當于(yu)打包買入“一籃子”的易(yi)方(fang)達旗(qi)下基金。不過從運作情況來(lai)看，自(zi)成(cheng)立以(yi)來(lai)表現比(bi)(bi)較(jiao)一般，在同類產品中排名中游。

封面(mian)圖片來源：視覺中國-VCG41184154345