每(mei)經(jing)(jing)編輯｜每(mei)經(jing)(jing)記者(zhe) 陳(chen)鵬麗    

每經記者 陳鵬麗

美的(de)收購(gou)(gou)庫(ku)卡(ka)有了最新(xin)進展。8月8日，美的(de)集團(tuan)（000333，SZ）發(fa)布(bu)公告宣布(bu)，截至8月4日，美的(de)對(dui)德(de)國(guo)機(ji)器人公司庫(ku)卡(ka)集團(tuan)的(de)要約收購(gou)(gou)的(de)額外(wai)要約期結(jie)束，德(de)國(guo)庫(ku)卡(ka)方面接受本次(ci)要約收購(gou)(gou)的(de)股份數量為3223.4萬股，占庫(ku)卡(ka)已發(fa)行股本的(de)比例約為81.04%。

由于此前(qian)美(mei)(mei)的(de)就(jiu)已經持(chi)有庫(ku)卡13.51%股權，也(ye)就(jiu)是說(shuo)，如果此次(ci)要約收購順(shun)利交割，美(mei)(mei)的(de)集團將獲(huo)得庫(ku)卡集團94.55%的(de)股權。而(er)按(an)照115歐元(yuan)/股的(de)收購價計算(suan)，美(mei)(mei)的(de)集團此次(ci)獲(huo)得81.04%的(de)股權需要支付約37.1億歐元(yuan)（約合人民幣274.0億元(yuan)）的(de)交易總(zong)價。

庫卡集團CEO蒂爾·勞伊特日前在接受路(lu)透(tou)社采訪時透(tou)露，美(mei)的集團或(huo)降低(di)在庫卡的持股(gu)比例(li)。

美(mei)的集團相關負責人對此(ci)傳聞(wen)向(xiang)《每日(ri)經濟新聞(wen)》記者回應稱(cheng)，“收購尚未完成(cheng)，該事項仍有(you)不確定性，還沒到討(tao)論（降低持股(gu)比(bi)例）的那一步。”

美的將獲庫卡94.5%股權

今(jin)年5月，美的集(ji)團(tuan)宣(xuan)布，擬通(tong)過境外子公(gong)司(si)MECCA向德(de)(de)國庫卡(ka)集(ji)團(tuan)股東發(fa)起(qi)收購要約，尋(xun)求(qiu)獲得德(de)(de)國庫卡(ka)30%以上(shang)的股權，成為其(qi)第一大股東。

據了(le)解(jie)，庫卡(ka)(ka)集團(tuan)是全(quan)球(qiu)主要(yao)的(de)工業機器(qi)人(ren)生產商之(zhi)一，旗下共有庫卡(ka)(ka)機器(qi)人(ren)、庫卡(ka)(ka)系統(tong)和瑞仕(shi)格三個(ge)主要(yao)業務板(ban)塊。7月(yue)16日，美(mei)的(de)集團(tuan)對庫卡(ka)(ka)要(yao)約收(shou)購的(de)要(yao)約期(qi)已經結束，不過仍(reng)留給庫卡(ka)(ka)股(gu)東兩周(zhou)額外的(de)要(yao)約期(qi)。

8月8日，美的(de)集(ji)團正式(shi)對外(wai)宣布，截至北京時間8月4日，本次(ci)要(yao)(yao)約收購的(de)要(yao)(yao)約期全部結(jie)束(shu)(shu)。額外(wai)要(yao)(yao)約期結(jie)束(shu)(shu)后，庫卡股東將(jiang)不能就要(yao)(yao)約收購繼(ji)續接(jie)受(shou)要(yao)(yao)約以出售股份(fen)。

美的(de)集團表示，本(ben)次(ci)要約收(shou)購前，公(gong)司已(yi)持有庫卡(ka)集團13.51%股(gu)權，本(ben)次(ci)要約收(shou)購交割時，公(gong)司將共計持有庫卡(ka)集團3760.6萬(wan)股(gu)，占庫卡(ka)集團已(yi)發行股(gu)本(ben)的(de)比例為94.55%。

《每日經(jing)濟新(xin)聞》記者(zhe)注意(yi)到，按照此前美(mei)(mei)(mei)的(de)(de)集團(tuan)提(ti)出的(de)(de)115歐(ou)元/股的(de)(de)要約收購價計算，美(mei)(mei)(mei)的(de)(de)集團(tuan)此次交割(ge)總(zong)對價為37.1億歐(ou)元。美(mei)(mei)(mei)的(de)(de)集團(tuan)方面稱，美(mei)(mei)(mei)的(de)(de)具備完(wan)成(cheng)此交易所需的(de)(de)財務能力，本次交易采用銀(yin)行貸款融資。

工業機(ji)器人(ren)對(dui)德(de)國(guo)工業4.0具(ju)有重(zhong)要意義，作(zuo)為中國(guo)企業在德(de)國(guo)最大數額的(de)(de)跨(kua)國(guo)收(shou)購，美的(de)(de)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)對(dui)庫(ku)卡(ka)(ka)的(de)(de)要約(yue)收(shou)購前期(qi)遭受德(de)國(guo)政界方面的(de)(de)阻撓。不過，美的(de)(de)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)多次強(qiang)調(diao)保持庫(ku)卡(ka)(ka)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)的(de)(de)獨(du)立(li)性(xing)，并簽(qian)署了(le)《投資協議(yi)》承(cheng)諾(nuo)沒(mei)有促使庫(ku)卡(ka)(ka)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)退(tui)市，或對(dui)庫(ku)卡(ka)(ka)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)進行重(zhong)組的(de)(de)意愿；支持庫(ku)卡(ka)(ka)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)監事會及執行管(guan)理委員(yuan)的(de)(de)獨(du)立(li)性(xing)，并保持庫(ku)卡(ka)(ka)集團(tuan)(tuan)(tuan)(tuan)融資策略(lve)的(de)(de)獨(du)立(li)性(xing)。

這(zhe)項關鍵性的(de)承諾使得美的(de)成功突破庫(ku)卡集團管理(li)層及庫(ku)卡兩大股(gu)東。要(yao)約期結(jie)束(shu)時，美的(de)獲得的(de)庫(ku)卡股(gu)權，遠(yuan)遠(yuan)超過當初30%的(de)持股(gu)目標。

收購仍待監管部門審批

據路透社日(ri)前報道，在庫(ku)卡集團公布(bu)第二季(ji)度財報后的一(yi)次電(dian)話(hua)會議(yi)上，庫(ku)卡CEO蒂(di)爾·勞(lao)伊特向記(ji)者(zhe)表示，“我們得與(yu)美的談(tan)談(tan)他們對未來有何看法，有兩種選擇：美的可以要么放棄一(yi)些股份，要么通過增(zeng)資擴(kuo)股來擴(kuo)大(da)投資者(zhe)范(fan)圍。”

勞伊特透(tou)露，庫卡和美(mei)的集(ji)團將在9月(yue)份展開談(tan)判(pan)，就未來庫卡的股東結構(gou)問題(ti)進行磋商。

對于此種(zhong)說法，前述美的(de)相關負責人在(zai)(zai)接受《每日(ri)經(jing)濟新聞》記者(zhe)采(cai)訪(fang)時(shi)(shi)回應，“現(xian)階段我們沒有這(zhe)方面的(de)考慮。收購還沒完成，還要經(jing)過一(yi)系列的(de)審議(yi)批準。也(ye)就是說，現(xian)在(zai)(zai)該事項(xiang)還存在(zai)(zai)不(bu)(bu)確定性。收購這(zhe)步(bu)都還沒結束(shu)，現(xian)在(zai)(zai)還不(bu)(bu)是討論或者(zhe)考慮（降低持股比例(li)這(zhe)件(jian)事）的(de)時(shi)(shi)候(hou)。”

美(mei)的集團另(ling)一位(wei)內(nei)部人(ren)士則(ze)表示，“我們一直(zhi)都(dou)強調美(mei)的是開放的，（我們會）跟(gen)投資人(ren)和管(guan)理層討論，希望采(cai)取對(dui)庫(ku)卡最有利的方式。”

記者了解到，本(ben)次要約收(shou)購(gou)(gou)仍有待監管部(bu)門(men)的批準(zhun)。距(ju)離股權(quan)交割完成，美(mei)的的該項收(shou)購(gou)(gou)還需要通過歐盟、德國(guo)、美(mei)國(guo)、中國(guo)、俄(e)羅斯、巴西、墨(mo)西哥的反(fan)壟(long)斷審(shen)查(cha)；德國(guo)聯邦經(jing)濟事務和(he)能(neng)源部(bu)對本(ben)次收(shou)購(gou)(gou)無(wu)反(fan)對意見；通過美(mei)國(guo)外資(zi)投資(zi)委員會(hui)（CFIUS）和(he)國(guo)防貿易(yi)管制(zhi)理事會(hui)（DDTC）審(shen)查(cha)。