5月12日(ri)午后，A股(gu)整體震(zhen)蕩向上，主要寬(kuan)基指(zhi)數(shu)漲(zhang)多(duo)跌(die)少，國防(fang)軍工板(ban)塊領漲(zhang)兩市。近日(ri)熱(re)度較高的科(ke)創(chuang)半導體ETF（588170）現(xian)窄幅震(zhen)蕩。指(zhi)數(shu)成分(fen)股(gu)中，歐萊新(xin)材、華興源創(chuang)、中船特(te)氣、芯碁微裝(zhuang)、中巨(ju)芯、路維光電、華海誠科(ke)等漲(zhang)幅居前。

消息(xi)面上，美(mei)國(guo)白宮4月10日確(que)認(ren)對中國(guo)產(chan)品征收的(de)額外關稅現已(yi)達到 145%。隨后，特朗(lang)普5月8日在白宮表(biao)示考(kao)慮降低對華關稅。由(you)于“對等關稅”的(de)執行，部分原產(chan)于美(mei)國(guo)的(de)新材(cai)料產(chan)品價格(ge)將進(jin)一步提高，疊加(jia)前期美(mei)國(guo)政府有(you)關政策，一系列進(jin)口新材(cai)料供應(ying)將持續趨緊。

光大(da)證券認為(wei)，國產(chan)(chan)新(xin)材(cai)料(liao)產(chan)(chan)品憑(ping)借更(geng)高(gao)的(de)性價比、更(geng)及時的(de)技術響應服務等將更(geng)受下游客戶的(de)青睞。此外(wai)，為(wei)了(le)保證自身(shen)供(gong)應鏈安全，集成電路(lu)、面板等高(gao)技術領(ling)域的(de)下游客戶也在(zai)加(jia)速針對國產(chan)(chan)新(xin)材(cai)料(liao)產(chan)(chan)品進行驗證，加(jia)快(kuai)了(le)國產(chan)(chan)新(xin)材(cai)料(liao)的(de)導入進度。在(zai)此背景下，持續看好 MXD6、離(li)子交換樹脂、半導體材(cai)料(liao)等國產(chan)(chan)替代(dai)新(xin)材(cai)料(liao)。

公開信息顯示，科(ke)創(chuang)半導(dao)體(ti)ETF（588170）跟蹤上(shang)證(zheng)科(ke)創(chuang)板半導(dao)體(ti)材(cai)料設(she)備主題指數，囊括科(ke)創(chuang)板中半導(dao)體(ti)設(she)備和半導(dao)體(ti)材(cai)料細分(fen)領(ling)(ling)域(yu)的硬科(ke)技公司(si)。半導(dao)體(ti)設(she)備和材(cai)料行業是重要的國(guo)產(chan)(chan)替(ti)代(dai)領(ling)(ling)域(yu)，具備國(guo)產(chan)(chan)化(hua)率較(jiao)低、國(guo)產(chan)(chan)替(ti)代(dai)天(tian)花板較(jiao)高屬(shu)性(xing)，充分(fen)受益于人工智(zhi)能革(ge)命下的半導(dao)體(ti)需求擴張。